Her hos Formue- og Investeringspleje har vi i årevis arbejdet efter devisen ’spredning er redning’…


I Formue- & Investeringspleje A/S er der blevet sat punktum for 2023 med kvartalsrapporten for 4. kvartal 2023. Her kaster partner og investeringschef Johnny Madsen vanen tro et kritisk blik på det forgange kvartals udfordringer, udvikling og muligheder på investerings- og obligationsmarkedet.
Som altid kommer vi omkring alt fra inflations- og renteudviklingen og aktiemarkedet til verdensøkonomiens vækst og centralbankernes udfordringer – og meget andet.
»2023 har været et lærerigt investeringsår, hvor man som investor er blevet testet på både sin investeringsprofil og investeringsfilosofi. De betydelige kursfald på både aktier og obligationer i september og oktober har testet, om man som investor har haft den rette investeringsstrategi, så man har haft is i maven til at kunne modstå de betydelige kursfald – uden at blive grebet af panik og fået solgt ud af sine værdipapirer på det værst tænkelige tidspunkt.«
Spredning er (stadig) redning
Her hos Formue- og Investeringspleje har vi i årevis arbejdet efter devisen ’spredning er redning’, hvor omdrejningspunktet er at skabe en bred og dyb pulje af investeringer, så den enkelte formueindehaver er bedst muligt sikret mod pludselige fald i diverse brancher og industrier. Det indebærer blandt andet, at vi fortsat arbejder med investeringsstrategier, der er båret af fornuftige og langsigtede investeringer. Historien fortæller os, at disse – om end momentært bekymrende – udsving vil stabilisere sig over tid.
»2023 har således vist vigtigheden af, at ’spredning er redning’, og at man som investor er tryg ved sin investeringsprofil, så man har is i maven til at modstå de kortsigtede, uforudsigelige og betydelige kursudsving, der historisk er indtruffet med jævne mellemrum. Husk, investeringsmæssigt ’er tiden din ven’.«
Vores anbefaling for 2024
Forventningen blandt investorer er sænkede renter hos både den amerikanske og europæiske centralbank vil ske i kombination med blot en mindre opbremsning i vækstfremgangen. Ultimativt er det et drømmescenarie for de finansielle markeder – som vi dog er lidt tvivlende overfor i forhold til det forventede tempo.
Imidlertid er det derfor stadigvæk vores anbefaling, at man som investor har en allokering mellem aktiver og obligationer så tæt som muligt på den enkelte investors benchmark.